As anuidades são um tipo de instrumento financeiro utilizado para gerar um fluxo de pagamentos a um beneficiário ao longo de um período de tempo. São frequentemente utilizadas para complementar os rendimentos da reforma e podem ser compradas a companhias de seguros e instituições financeiras. Neste guia, discutiremos como calcular as anuidades utilizando o Microsoft Excel.
Antes de poder calcular anuidades usando o Excel, é importante compreender a terminologia associada às anuidades. Termos como valor presente, pagamento periódico e valor futuro serão discutidos nesta secção.
Esta secção discutirá como configurar a sua folha de cálculo Excel para calcular as anuidades. Iremos rever como criar as fórmulas necessárias e utilizar as funções incorporadas que o Excel fornece.
Esta secção discutirá como calcular o valor actual de uma anuidade. Discutiremos a importância do valor presente e como este é utilizado nos cálculos das anuidades.
Esta secção discutirá como calcular os pagamentos periódicos associados a uma anuidade. Discutiremos como utilizar o Excel para calcular os pagamentos periódicos e como ajustá-los à inflação.
Esta secção discutirá como calcular o valor futuro de uma anuidade. Discutiremos a importância do valor futuro e como este é utilizado nos cálculos das anuidades.
Esta secção discutirá como ajustar para a inflação ao calcular as anuidades. Discutiremos como utilizar o Excel para ajustar à inflação e como assegurar que os seus cálculos são precisos.
Esta secção discutirá como analisar os seus resultados depois de ter calculado uma anuidade usando o Excel. Discutiremos como interpretar os resultados e como assegurar que os seus cálculos são exactos.
Este guia discutiu como calcular as anuidades usando o Microsoft Excel. Analisámos a terminologia associada às anuidades, como configurar a folha de cálculo, e como calcular o valor actual, pagamentos periódicos, e valor futuro de uma anuidade. Discutimos também como ajustar a inflação e como analisar os seus resultados.
A fórmula para calcular a taxa de anuidade é:
Taxa de anuidade = (1 + r)^n – 1
onde:
r = taxa de juro
n = número de períodos
Sim, é possível calcular uma anuidade crescente em Excel usando a função PV. A função PV calcula o valor actual de uma anuidade, que é o valor de um fluxo de pagamentos num determinado momento. Os pagamentos podem ser iguais ou desiguais, e podem ser espaçados uniformemente ou de forma desigual ao longo do tempo. Para calcular uma anuidade crescente, é necessário especificar a taxa de juros, o número de pagamentos, o montante do pagamento, e o tempo entre os pagamentos.
Para calcular o número de períodos de uma anuidade em Excel, pode utilizar a função NPER. Esta função utiliza os seguintes argumentos:
taxa – a taxa de juros por período
pmt – o montante de pagamento por período
pv – o valor presente da anuidade
fv – o valor futuro da anuidade
tipo – o número de períodos antes ou depois do primeiro pagamento onde a taxa de juros é aplicada (0 para pagamentos no início do período, 1 para pagamentos no final do período)
Por exemplo, se tiver uma anuidade com uma taxa de juros de 5%, um pagamento de $100 por período, e um valor presente de $1000, utilizaria a seguinte fórmula
NPER(0,05, 100, 1000)
Isto dar-lhe-ia um resultado de 20 períodos.
A regra dos 5 anos para as anuidades é que todos os pagamentos de anuidades efectuados nos primeiros 5 anos do contrato de anuidade são considerados como sendo efectuados a partir do saldo principal da anuidade. Isto significa que quaisquer juros obtidos sobre a anuidade durante este período de tempo não são incluídos nos pagamentos feitos ao beneficiário. Depois de decorrido o período de 5 anos, todos os pagamentos feitos a partir da anuidade são considerados como sendo feitos a partir dos juros obtidos sobre a anuidade, e o saldo principal permanece intocado.
As quatro fórmulas básicas do Excel são SUM, AVERAGE, COUNT, e MAX. Estas fórmulas podem ser usadas para calcular rapidamente vários aspectos de um conjunto de dados em Excel. SUM somará todos os valores num determinado intervalo, AVERAGE calculará a média dos valores num determinado intervalo, COUNT contará o número de células num determinado intervalo que contenham um valor numérico, e MAX retornará o valor mais alto num determinado intervalo.